传闻
先更新一下昨天的话题，很多人说西贝客单价卖的贵一定利润很高，都进贾国龙腰包了。我觉得这个说法有矛盾，利润率高的话就不会被这么折腾一下就快完蛋了。今天去搜了一下数据，西贝的净利率在“罗永浩事件”之前仅有5%左右。新浪财经、《晚点》之前报道过西贝的成本构成，30%食材，15-18%店租，28-30%员工成本，另外还有水电、税费、总部管理费、折旧损耗这些加起来18-19%，扣完利润就不多了。西贝在食材和员工薪酬这两块显著高于行业均值，这是成本居高不下的原因。5%的微利还大面积扩张直营店，看起来全国布局生意做的很大，实则抗风险能力极弱，一场舆情风波就坍塌了。我今天查了一下卡里还有1500，老婆把手机拿过去直接就订了400多的外卖到家，说是赶紧吃吃完。西贝的菜是真不错，我们一家老小都能吃，我喜欢烤鱼和土豆炖牛肉，希望家附近的这个分店别倒。1、周五房地产板块大涨3.64%，万科涨停，保利大涨5.6%。当天住建部有一个“十五五”的发布会，里面提出房地产市场正式进入存量时代，因为二手房的交易量历史性的超过了新房的交易量。市场预期接下来政府会出台保障房政策，城中村改造，另外还有9月20日落地的公积金新政。另外9月17日高盛举办2026中国地产专家系列电话会，易居CEO丁祖昱作为嘉宾主讲。他提出了一个观点，2027年3月起新房会出现12-18个月供给缺口，利好现在手里有土地储备的房企。然后很多人开始传播，说高盛称中国新房有缺口，其实并不是高盛自己的观点。从二级市场数据上看房地产没有明显好转，只是前面跌太多了，现在稍微有点风吹草动就有资金愿意提前埋伏。2、另外周五还有一个事也有很多人在传，说以后4层楼以上的房子都要安装电梯。注意这个政策仅针对新建住宅，存量老房子没人管的。我以前对城市次新房有一个定义，必须有电梯，必须有物业，2000年之前很多房子两个都没有，这类房子以后没人住的，别砸自己手里。3、欧盟呼吁中国自愿限制混合动力汽车的出口份额至15%。这事的背景是欧盟对中国的电动车加征反补贴税，然后中国车企就猛猛出口混动车，因为混动车不算电车，规避了关税。目前中国混动已经占欧洲混动市场份额超过1/3，挤压了欧洲车企的生存空间。欧盟现在呼吁中国自律，但商务部已经明确表示反对，后续有可能就是加关税，反制报复，然后两边坐下来谈判。这事显然对国内汽车行业不是好事，我们目前产能太多，国内市场卖不动，只能寄希望出口消化。美国进不去，欧洲市场非常关键。我觉得汽车行业现在有点像前几年的房地产、光伏，这一年几乎没好事，每次在新闻上看到的都是坏消息。4、Anthropic计划推迟IPO时间至11月份，他们现在业务发展的挺好，时间线上不着急。Anthropic年化收入预计会超过1000亿美元，已经连续在季度上实现盈利，这支撑了公司寻求2万亿美元估值的目标。Anthropic收入的75%来自企业端的token销量，客户买了他们的claude模型，主要用途是帮忙写代码，所以码农创造的ai替代最狠的岗位就是码农自己。a股的软件开发板块今年表现惨淡，累计下跌18%。话说如果anthropic市值2万亿美元的话，对标的deepseek明年在a股上市也不会便宜的。5、伊朗给美国开出谈判条件，一共7条，称全部满足才能谈。具体哪7个条件我懒得写了，美方不可能同意的，两边现在心里面都不想打，但又都坚持要对方做出核心让步才愿意谈判，打上死结了，和俄乌那边的情况有点像。美军说国际航道的水雷已经排干净了，但是商船敢过的不多，通航量只有战前的10%。另一边美军封死了伊朗的航路，伊朗现在石油出不了海。若只论战争痛苦，伊朗远甚于美国，但伊朗的耐痛能力远远甚于美国。在中期选举的压力下，特朗普可能会短暂的妥协，两边边打边谈的可能性是有的。6、宁德时代枧下窝锂矿采矿项目重启环评审批程序。枧下窝现在已经是中国锂价的霍尔木兹，宁德时代类似于伊朗的角色，隔三差五捏一下锂股散户的卵蛋。枧下窝锂矿如果复产的话，大概占国内产量的10%。7、周五炒作沈股的账户被自律监管措施暂停交易，这个我前几天分析过了，被监管的肯定是周五买入影响较大的账户，正常情况是接下来许卖不许买，所以对股价的炒作会有很明显的抑制作用，注意风险。8、今晚中钨高新上热搜了，不是什么好事，网传牵扯到违规向境外销售敏感物资，公开信息是中钨高新一家子公司的高管被查，这家子公司占上市公司利润的5%，而且被查的高管7月份就已经卸任，我觉得没必要放大恐慌，这不是天塌了的那种坏消息，并不影响上市公司价值。9、周五晚美股的闪迪创新高，看看能不能刺激全球ai周一继续涨。